A área de Investment Banking oferece assessoria a clientes corporativos e investidores na estruturação de produtos de banco de investimento, destacando-se por sua posição de liderança e oferecendo soluções criativas com excelência de execução. No segmento de renda fixa, o Itaú BBA conta com uma equipe dedicada para prover aos seus clientes com diversos produtos no mercado doméstico e internacional, incluindo Notas Promissórias, Debêntures, Commercial Papers, Fixed e Floating Rate Notes, além de estruturas sofisticadas de securitizações como Fundos de Investimento em Direitos Creditórios - FIDC e Certificados de Recebíveis Imobiliários - CRI, entre outros. O Itaú BBA vem ocupando posição de destaque nos últimos anos, tendo sido líder no mercado doméstico em 2004 com uma participação de 25% do volume total de emissões. Em renda variável, o Itaú BBA oferece os serviços para estruturação de ofertas públicas primárias e secundárias de ações, IPOs, ADRs, ofertas públicas para aquisição e permuta de ações, além de assessoria na condução de processos de reestruturação societária de companhias abertas e trocas de participações acionárias. A condução das operações é realizada em conjunto com a Itaú Corretora, uma das maiores corretoras do país, com forte presença junto a investidores domésticos e internacionais e reconhecida e premiada estrutura independente de pesquisa. Em 2004, o Itaú BBA foi um dos bancos lideres em ofertas de ações, sendo o terceiro em número de ofertas públicas e o primeiro em ofertas para aquisição e permuta de ações. Com uma equipe especializada, a área de fusões e aquisições oferece a seus clientes estruturas e soluções eficientes para assessoria, coordenação, execução e negociação de aquisições, desinvestimentos, fusões e reestruturações societárias, entre outros . A área detém acesso amplo e privilegiado a investidores estratégicos e financeiros para assessorar seus clientes na viabilização de seus movimentos societários. De acordo com o ranking de fusões e aquisições da Thomson Finance, com base no volume de operações realizadas em 2004, o Itaú BBA ficou em quarto lugar.